ผู้ให้กู้เอกชนส่วนใหญ่ให้สินเชื่อแก่ผู้กู้ที่อาจไม่มีคุณสมบัติในการขอสินเชื่อจากธนาคารเนื่องจากคะแนนเครดิตไม่ดี ประวัติทางการเงินจำกัด หรือปัจจัยอื่น ๆ สินเชื่อ ที่ทำให้มีความเสี่ยงสูงในการให้กู้ยืม เพื่อชดเชยความเสี่ยงที่เพิ่มขึ้น ผู้ให้กู้เอกชนจะเรียกเก็บอัตราดอกเบี้ยและค่าธรรมเนียมที่สูงขึ้น